8. Описание табличных форм листов объектов

8.14. Таблица «Полученные кредиты и займы»

В данной таблице планируется схема финансирования объекта за счет заемных средств. Работа с таблицей начинается с кнопки «Изменить», в диалоговом окне которой можно:

• добавлять кредиты;
• указывать признак внутреннего оборота, означающий получение кредита от другого объекта модели;
• удалять ранее добавленные кредиты;
• редактировать валюту ранее добавленных кредитов;
• • пользоваться функцией автоматического подбора кредита.

Перед добавлением кредита необходимо выбрать закладку с его видом: кредит со счетами эскроу, долгосрочный или краткосрочный.

Кредит эскроу отличается от других видов тем, что предлагает алгоритм расчета процентной ставки в зависимости от соотношения счетов эскроу и задолженности по кредиту. При необходимости данный алгоритм расчета ставки может быть изменен пользователем.

При нажатии на кнопку «Добавить…» в появившемся диалоговом окне пользователю следует:

• задать валюту добавляемого кредита;
• указать признак внутреннего оборота в случае, если кредит получен от другого объекта планирования модели и отражен у него как выданный кредит с признаком внутреннего оборота;
• при необходимости включить опцию одновременного добавления сразу нескольких кредитов с одинаковыми параметрами.

Название кредита можно вводить как в диалоговое окно, так и непосредственно в таблицу.

При вводе данных о кредитах пользователю следует:

• ввести в столбце В задолженность по кредиту, существующую на начало планирования (при ее наличии);
• ввести итоговую ставку процентов по долгосрочным и краткосрочным кредитам (без эскроу)
• ввести следующие компоненты ставки по кредиту эскроу:
  • ключевая ставка
  • премия к ключевой ставке (для вычисления базовой ставки)
  • пределы процента покрытия задолженности остатками на счетах эскроу и соответствующие этим границам специальные ставки
• при необходимости задать количество периодов отсрочки выплаты процентов;
• при отсрочке выплаты процентов отразить необходимость капитализации невыплаченных процентов;
• ввести суммы поступления и возврата кредитов по периодам планирования;
• при необходимости скорректировать график выплаты процентов вручную;
• при необходимости включить опцию отнесения процентов на стоимость строящегося объекта (для долгосрочных кредитов);
• ввести величину комиссий по кредиту.

Ставка процентов по кредиту вводится в столбце В по соответствующей строке. По умолчанию ее размер распространяется на все периоды планирования, однако при необходимости пользователь может скорректировать ее в нужных периодах. Ставка процентов вводится всегда в годовом выражении независимо от длительности шага планирования.

Если в течение определенного срока проценты начисляются, но не выплачиваются, необходимо задать количество периодов отсрочки выплаты процентов. Это осуществляться в столбце В строки «отсрочка выплаты процентов». В течение указанного количества периодов проценты будут начисляться, но не формировать отток денежных средств, а увеличивать сумму задолженности по кредиту.

Также пользователь может вручную управлять суммами выплачиваемых процентов, вводя их непосредственно по строке «выплаченные проценты», скрытой в детализации расчетов под значком .

При наличии невыплаченных процентов (отсрочка) они могут участвовать в расчете величины процентов следующих периодов (капитализация процентов) или не входить в сумму, на которую в дальнейшем будут начисляться проценты. Управление способом расчета процентов от невыплаченных ранее сумм производится в столбце В строки «капитализация невыплаченных процентов». При включении флага 1 невыплаченные проценты участвуют при расчете процентов в последующих периодах, при включении флага 0 проценты насчитываются на задолженность без учета невыплаченных процентов.

Также пользователь может задать опцию отнесения процентов на стоимость строящегося объекта. Эта опция возможна только для долгосрочных кредитов. Для этого необходимо поставить 1 в столбце В по строке «отнесение процентов на стоимость объекта», скрытой в детализации расчетов под значком . При этом проценты по кредитам будут включаться в затраты на строительство объекта до периода его сдачи, указанного в таблице «Длительность строительства объекта».

При вводе сумм поступления кредита пользователь может ориентироваться на модель расчетного счета, отражаемую по строке «Справочно: остаток денег на счете (Объект)» или «Справочно: остаток денег на счете (Результаты)». Величины по данным строкам переносятся из таблиц «Отчет о движении денежных средств» листа объекта и листа «Результаты». Отрицательные значения остатка денег на счете означают отсутствие у объекта (суммы объектов) источников финансирования своей деятельности и необходимость привлечения в эти периоды внешнего финансирования.

При вводе сумм погашения кредита пользователь также может ориентироваться на справочные строки состояния расчетного счета по данному объекту или по сумме объектов. Положительные остатки свидетельствуют о возможности объекта (суммы объектов) гасить кредит. Кроме того, пользователь может учитывать требуемые банком значения коэффициента покрытия долга, фактические значения которых показываются по строке «Покрытие выплаты долга, DSCR» для текущего объекта и для суммы объектов с листа «Результаты» соответственно.

Общая величина задолженности к погашению отражается по строке «задолженность по кредиту». Данные суммы включают как поступления кредита, так и величину невыплаченных процентов по кредитам. Поэтому при отсрочке выплаты процентов задолженность по кредиту будет превышать сумму полученных по строке «поступление денег от кредита» средств. При отражении графика погашения кредита итоговые суммы погашения будут больше итогов по поступлению кредита на величину отсроченных по выплате процентов.

Вместо ручного моделирования графика кредитования пользователь также может воспользоваться функцией автоматического подбора кредита. Для этого необходимо нажать на кнопку «Изменить», выделить нужный кредит и нажать на кнопку «Подобрать кредит…». При этом появится диалоговое окно, в котором пользователю следует:

• выбрать интервал, на котором будет работать подбор кредита;
• задать величину минимально необходимого остатка денег на расчетном счете проекта;
• ввести требуемую величину коэффициента покрытия долга;
• указать, по какому денежному потоку подбирать кредит: только текущего объекта или суммы объектов с листа «Результаты».

После нажатия кнопки «ОК» будут автоматически заполнены строки поступления и погашения кредита. Суммы поступления кредита будут определены так, чтобы обеспечить в каждом периоде требуемый остаток денежных средств. Суммы погашения кредита будут проставлены с учетом заданного коэффициента покрытия долга.

При необходимости автоматически подобрать только график возврата кредита необходимо заполнить вручную строку «Поступление денег от кредита», а диалоговом окне кнопки «Подобрать кредит…» выставить период начала подбора начиная с того периода, с которого проект перестал брать кредит. Иначе говоря, автоматический возврат обеспечивается правкой интервала подбора кредита - исключаются периоды, в которых кредит берется.

Полученные кредиты с признаком внутреннего оборота исключаются из сводных данных листа «Результаты».